Styrelsen för Kancera AB (publ) (”Kancera” eller ”Bolaget”) har, villkorat
av
bolagsstämmas godkännande, beslutat om en företrädesemission av aktier
och
teckningsoptioner (units) (”Nyemissionen”), som vid full teckning
tillför
Kancera cirka 52 MSEK före emissionskostnader och som vid fullt
utnyttjande av
teckningsoptionerna tillför Kancera ytterligare 52 - 62
MSEK.

Emissionslikviden kommer att användas till Kanceras
läkemedelsutveckling,
kliniska studier samt till vidareutveckling av Bolagets
kapacitet att
kommersialisera produkter. Huvuddelen av Kanceras resurser
koncentreras nu på
att ta minst en av Kanceras läkemedelskandidater inom ROR-
och
Fractalkineprojekten fram till klinisk prövning mot kronisk lymfatisk
leukemi
respektive pancreascancer. Parallellt avser Bolaget att validera en
breddad
användning av läkemedelskandidater från dessa projekt i syfte att
påvisa
projektens fulla kommersiella potential.

Nyemissionen i sammandrag

  ·
Aktieägare i Kancera har företrädesrätt att för fem befintliga aktier teckna
en
(1) unit, bestående av en (1) ny aktie och en (1) vederlagsfri
teckningsoption
av serie TO2.
  · Emissionskursen är 2,50 SEK per unit.
  · Avstämningsdag för
rätten att delta i Nyemissionen är den 6 maj 2016.

  · Två (2)
teckningsoptioner av serie TO2 ger rätt att teckna en ny
aktie.
Teckningsoptionerna löper till och med den 30 april 2018. Under perioden
1
oktober 2016 – 30 juni 2017 är lösenkursen 5 SEK för teckning av en aktie
med
stöd av två teckningsoptioner; under resterande löptid till och med den 30
april
2018 är lösenkursen 6 SEK för teckning av en aktie med stöd av
två
teckningsoptioner.

  · Vid full teckning av Nyemissionen tillförs Kancera
cirka 52 MSEK före
emissionskostnader.
  · Vid fullt utnyttjande av
teckningsoptionerna tillförs Kancera ytterligare 52
-62 MSEK före
emissionskostnader.
  · Teckningstid för Nyemissionen är 10 – 25 maj 2016.
  ·
Nyemissionen är till 70 procent garanterad genom garantiförbindelser.
  ·
Nyemissionen förutsätter godkännande av en extra bolagsstämma som kommer
att
hållas fredagen den 22 april 2016.

Bakgrund och motiv

Under de senaste
tre åren har Kancera utvecklat läkemedelsprojekt från en fas
präglad av
banbrytande biologiska upptäckter av hur resistent cancer kan
angripas, till
två läkemedelskandidater som nu skall göras redo för klinisk
prövning och
möjligheten att bekämpa sjukdomen i människa. De första produkterna
riktas mot
två livshotande sjukdomar, kroniska lymfatisk leukemi (ROR-projektet)
och
pancreascancer (Fractalkineprojektet). Därutöver har Kancera ytterligare
två
projekt som väntas leverera läkemedelskandidater inom de närmaste 24
månaderna.
Ett av dessa riktas mot multipelt myelom (HDAC6) och ett mot
strålningsresistent
cancer (PFKFB3).

Stora framsteg har gjorts internationellt
i kampen mot cancer. Nya
cancerläkemedel förbättrar behandlingen av svårt sjuka
patienter vilket har
bidragit till att cirka 60 procent av cancerpatienterna
lever 10 år efter
sjukdomen. Exempel på dessa läkemedel är Ipilimumab som
aktiverar patientens
immunförsvar mot malignt melanom och Ibrutinib som bromsar
upp avancerad kronisk
lymfatisk leukemi. Med framstegen höjs också ambitionen
hos läkemedelsbolag och
vårdgivare. Även om Ipilimumab slår mot malignt melanom
som inget annat
läkemedel tidigare så hjälps långt färre än hälften av
patienterna av detta
läkemedel. En andra generation av immunreglerande
läkemedel utvecklas nu för att
uppnå en högre verkningsgrad av denna typ av
behandling. Till dessa nya
behandlingar som nu är under utveckling hör Kanceras
Fractalkine-antagonist och
HDAC6-hämmare. De nya läkemedlet Ibrutinib bromsar
upp kronisk lymfatisk leukemi
under två till tre år i genomsnitt varefter
sjukdomen fortsätter att utvecklas
negativt. Kanceras ROR hämmare förväntas
kunna förbättra behandlingen och uppnå
en betydligt längre verkan mot sjukdomen
och därmed en normalisering av livet
för dessa patienter.

2015 var ett starkt
år för branschen med flera och större förvärv än någonsin
(Thomson Reuters Life
Science rapport för 2015). Prekliniska avtal fortsätter
att utgöra en betydande
andel av det totala antalet förvärvsavtal i preklinisk
samt klinisk fas. Även
antalet och storleken på licensavtal och samarbeten
överträffade tidigare år.
När det gäller licens och optionsavtal visar
jämförelsen under perioden
2010-2015 dels ökande nivå av betalning vid signatur
av avtalet och dels ökande
totala prislappar för läkemedelsprojekt. Andelen
optioner som verkligen används
för att förvärva projekt var under perioden 2010
-2013 40 procent och löptiden
fram till utnyttjande var 2-3 år, vilket tyder på
att många samarbeten relativt
snabbt leder till beslut att fortsätta
produktutvecklingen (Thomson Reuters
Life Science rapport för 2015).

Med sju patentfamiljer (patentansökningar och
godkända patent) som tillsammans
bygger upp det immateriella skyddet för fyra
småmolekylära cancerprojekt har
Kancera goda möjligheter att omsätta
vetenskapliga resultat till kommersiellt
attraktiva nya läkemedel mot cancer.
Utvecklingen av nya läkemedel är dock
biologiskt och tekniskt riskfylld och
utmanad av skarp internationell
konkurrens.

Nyemissionen ska ge Kancera
kapital för att under de närmaste 24 månaderna ta
minst en av Kanceras
läkemedelskandidater inom ROR- och Fractalkineprojekten
fram till klinisk
prövning och första kliniska användning
(kronisk
lymfatiskleukemi/pancreascancer). Som ett delsteg i denna utveckling
överväger
Kancera att förvärva exklusiva rättigheter till Fractalkineprojektet
(utanför
området respiratoriska sjukdomar). Parallellt avser Bolaget att
validera en
breddad användning av läkemedelskandidater från dessa projekt i
syfte att minska
risken i den vidare produktutvecklingen och att påvisa
projektens fulla
kommersiella potential. Emissionslikviden skall även användas
för leverans av
läkemedelskandidater från HDAC6 och PFKFB3 projekten samt till
löpande drift av
Bolaget. Huvuddelen av tillgängliga medel skall alltså styras
till de två
läkemedelskandidaterna i syfte att ytterligare stärka
dokumentationen av effekt
och säkerhet och därmed deras slagkraft inför
kommersiella förhandlingar.

Preliminär tidplan (angivna datum avser
2016)

Fredag 22 april                             Extra bolagsstämma

Tisdag 3
maj                                 Första dag för handel med aktier
utan rätt
att delta i Nyemissionen med företrädesrätt

Fredag 6 maj                      
         Avstämningsdag för erhållande av
uniträtter och rätt till deltagande i
Nyemissionen med företrädesrätt

Måndag 9 maj                            
 Beräknad dag för offentliggörande av
prospekt

Tisdag 10 maj                  
           Teckningsperiod startar, handel med
uniträtter startar

Torsdag
19maj                             Handel med uniträtter avslutas

Onsdag 25 maj
                           Teckningsperioden avslutas

Fredag 3 juni          
                    Offentliggörande av utfall av
Nyemissionen

Villkor för
Nyemissionen

Kanceras aktiekapital uppgår före Nyemissionen till 8 660 447 SEK
fördelat på
103 925 364 aktier. Aktiens kvotvärde är cirka 0,0833 SEK (1/12
SEK).

Nyemissionen avser högst 20 785 072 aktier och högst 20 785
072
teckningsoptioner (i form av units). Därutöver kommer styrelsen att ha en s
k
övertilldelningsoption att vid överteckning av Nyemissionen ge ut
ytterligare
2 500 000 aktier och 2 500 000 teckningsoptioner (i form av units),
vilket kan
öka Nyemissionens belopp med upp till 10 MSEK. Slutligen kommer
garanterna av
Nyemissionen erhålla arvode i form av units motsvarande 12
procent av garanterat
belopp. Givet ett garantibelopp om 36,4 MSEK uppgår
arvodet till 4 368 000 SEK
och utgår i form av 1 747 200 aktier och 1 747 200
teckningsoptioner.

Sammantaget kan Kancera således komma att emittera upp till
25 032 272 aktier
och 25 032 272 teckningsoptioner, givet att Nyemissionen
fulltecknas och
övertilldelningsoptionen utnyttjas till fullo samt att
emissionsgarantin uppgår
till jämna beloppet 36,4 MSEK. Därtill kommer en del
av arvodet till Kanceras
finansiella rådgivare i Nyemissionen att erläggas i
form av units.

En (1) befintlig aktie i Bolaget berättigar till en (1)
uniträtt. Fem (5)
uniträtter berättigar till teckning av en (1) unit bestående
av en (1) ny aktie
och en (1) teckningsoption av serie TO2.

Teckningskursen
per unit är 2,50 SEK.

Två (2) teckningsoptioner av serie TO2 ger rätt att
teckna en ny aktie.
Teckningsoptionerna löper till och med den 30 april 2018
Under perioden 1
oktober 2016 – 30 juni 2017 är lösenkursen 5 SEK för teckning
av en aktie med
stöd av två teckningsoptioner; under resterande löptid till och
med den 30 april
2018 är lösenkursen 6 SEK för teckning av en aktie med stöd av
två
teckningsoptioner.

Garantiförbindelser

Nyemissionen är genom, avtal med
externa investerare garanterad upp till ett
belopp om cirka 36,4 MSEK,
motsvarande cirka 70 procent av Nyemissionen.
Garantiarvodet är 12 procent av
garanterat belopp i form av nyemitterade units
till samma emissionskurs som i
Nyemissionen. Inget kontant garantiarvode kommer
att utbetalas. Inga kontanta
medel eller andra tillgångar har pantsatts och
ingen annan säkerhet har
tillhandahållits för att säkerställa åtagandena.
Närmare information angående
de parter som har ingått garantiåtaganden kommer
att återfinnas i det prospekt
som i enlighet med ovan preliminära tidplan
beräknas offentliggöras den 9
maj.

Extra bolagsstämma

Styrelsens beslut om Nyemissionen och tillhörande
beslut är villkorat av
godkännande av en extra bolagsstämma, som kommer att äga
rum fredagen den 22
april kl. 10 i Stockholm. Kallelse till den extra
bolagsstämman offentliggörs
genom separat pressmeddelande.

Vid den extra
bolagsstämman kommer styrelsens beslut och förslag till beslut
enligt nedan att
framläggas för godkännande.

(i)              nyemission av högst 20 785 072
aktier och högst 20 785 072
teckningsoptioner (i form av units) avseende
nyemission med företrädesrätt för
aktieägarna;

(ii)             nyemission av
högst 1 747 200 aktier och högst 1 747 200
teckningsoptioner (i form av units)
avseende ersättning till
emissionsgaranterna;

(iii)            nyemission av
högst 4 000 000 aktier och högst 4 000 000
teckningsoptioner (i form av units)
avseende en s k övertilldelningsoption;

(iv)            bemyndigande att ge ut
aktier och teckningsoptioner (i form av
units). Bemyndigandet ska användas för
att betala arvode till Kanceras
finansiella rådgivare i Nyemissionen som till
en del utgår i form
   av units. Därutöver ska bemyndigandet kunna utnyttjas
för kompletterande
emission till följd av t ex ökat emissionsgarantibelopp och
avrundningseffekter.

Offentliggörande av årsredovisning och delårsrapport

I
anledning av Nyemissionen har Kancera beslutat att
tidigarelägga
offentliggörandet av årsredovisningen för 2015 till den 26 april
och
offentliggörandet av delårsrapporten för första kvartalet till den 3
maj.

Rådgivare

G&W Fondkommission är finansiell rådgivare till Kancera i
Nyemissionen.

Om Kancera

Kancera bedriver utveckling av läkemedel som tar sin
start i nya
behandlingskoncept och avslutas med försäljning av en
läkemedelskandidat till
internationella läkemedelsbolag. Kancera utvecklar
främst idag läkemedel för
behandling av leukemi och solida tumörer genom att
dels stoppa
överlevnadssignaler i cancercellen och dels strypa cancerns
ämnesomsättning.
Kancera bedriver sin verksamhet i Karolinska Institutet
Science Park i Stockholm
och sysselsätter cirka 15 personer. Antalet aktieägare
uppgick per den 16
januari 2016 till cirka 7 300. Remium Nordic AB är Kanceras
Certified Adviser.
Professor Carl-Henrik Heldin samt Professor Håkan Mellstedt
är vetenskapliga
rådgivare samt styrelsemedlemmar i Kancera AB.

För
ytterligare information, kontakta,

Erik Nerpin, Styrelseordförande, 070-620 73
59

Thomas Olin, VD: 0735-20 40 01

Kancera AB (publ)

Karolinska Science
Park,

Banvaktsvägen 22

171 48 Solna

Besök gärna bolagets hemsida;
http://www.kancera.se

VIKTIG INFORMATION

Offentliggörande eller distribution
av detta pressmeddelande kan i vissa
jurisdiktioner vara föremål för
restriktioner enligt lag och personer i de
jurisdiktioner där detta
pressmeddelande har offentliggjorts eller distribuerats
bör informera sig om
och följa sådana legala restriktioner. Detta
pressmeddelande innehåller inte
och utgör inte en inbjudan eller ett erbjudande
att förvärva, teckna eller på
annat sätt handla med aktier eller andra
värdepapper i Kancera.

Detta
pressmeddelande får inte offentliggöras, publiceras eller distribueras,
vare
sig direkt eller indirekt, i eller till USA, Australien, Hongkong,
Japan,
Kanada, Nya Zeeland, Sydafrika eller annat land där sådan åtgärd helt
eller
delvis är föremål för legala restriktioner. Informationen i
detta
pressmeddelande får inte heller vidarebefordras, reproduceras eller
uppvisas på
sätt som står i strid med sådana restriktioner. Underlåtenhet att
efterkomma
denna anvisning kan innebära brott mot United States Securities Act
från 1933
eller tillämpliga lagar i andra jurisdiktioner.

Framåtriktade
uttalanden

Detta pressmeddelande innehåller vissa framåtriktade uttalanden som
återspeglar
Bolagets aktuella syn och förväntningar på framtida händelser samt
finansiell
och operativ utveckling, inklusive uttalanden avseende Nyemissionen
samt
uttalanden rörande vägledning, planering, framtidsutsikter och strategier.
Ord
som "avses", "bedöms", "förväntas", "planeras", "uppskattas", "kan", och
andra
uttryck som innebär indikationer eller förutsägelser avseende
framtida
utveckling eller trender och som inte är grundade på historiska fakta,
utgör
framåtriktad information. Även om Bolaget anser att dessa uttalanden är
baserade
på rimliga antaganden och förväntningar kan Bolaget inte garantera att
sådana
framåtriktade uttalanden kommer att förverkligas. Då dessa
framåtriktade
uttalanden inbegriper såväl kända som okända risker och
osäkerhetsfaktorer, kan
verkligt utfall väsentligen skilja sig från vad som
uttalas i framåtriktad
information. Framåtriktade uttalanden i pressmeddelandet
gäller endast vid
tidpunkten för pressmeddelandet och kan komma att ändras utan
tillkännagivande.
Bolaget gör inga utfästelser om att offentliggöra
uppdateringar eller
revideringar av framåtriktade uttalanden till följd av ny
information, framtida
händelser eller dylikt utöver vad som krävs enligt
tillämpliga lagar eller
aktiemarknadsrättslig reglering.