I forbindelse med refinansieringen af Nordea Kredit
Realkreditaktieselskabs
rentetilpasningslån pr. 1. april 2013 gennemføres en
elektronisk auktion i
februar 2013.

Nordea Kredit refinansierer
rentetilpasningslånene i særligt dækkede
realkreditobligationer (SDRO), og
auktionen gennemføres af Nordea Bank Danmark.

Auktionen        Auktionen
foregår på NASDAQ OMX Copenhagens
                 auktionsdelmarked.
         
       Ved auktionen anvendes det hollandske auktionsprincip og
               
 auktionstypen "hidden call". Det indebærer, at alle bud over
                
skæringskursen vil blive afregnet det fulde beløb til
                
skæringskursen. For bud på skæringskursen kan der blive tale
                
om pro rata tildeling. Alle bud under skæringskursen vil ikke
                
få nogen tildeling.


Auktionsperiode  Tirsdag den 26. februar til og med
torsdag den 28. februar
                 2013.


Beløb            De udbudte
mængder samt fordeling på dage offentliggøres i
                 uge 6,
2013.


Bud/afregning    Auktion over obligationer åbner dagligt kl. 10.00 og
lukker
                 henholdsvis kl. 11.00 og kl. 12.30. Der vil ske
tildeling af
                 accepterede bud henholdsvis kl. 11.10 og 12.40.
 
               Det vil være muligt at lægge bud ind med tre decimalers
        
        nøjagtighed i de 1-årige obligationer i DKK og EUR.
                 I
de øvrige serier bydes med maksimalt to decimaler


Valør            2. april
2013.


Deltagere        Bud kan afgives af alle med adgang til det danske
    
            obligationsmarked på NASDAQ OMX Copenhagen.
                 Bud
kan i tilfælde af tekniske problemer afgives til Nordea
                
Markets. Kontaktpersoner er Michael Rosentoft på telefon 3333
                
3864 og Kim Bek Petersen på telefon 3333 1644.

Yderligere spørgsmål besvares
ved henvendelse til Nordea Treasury, Group
Funding:

Peter Brag på telefon 3333
1663 eller Finn Nicolaisen på telefon 3333 1625.

Venlig hilsen

Nordea Kredit
Realkreditaktieselskab